Обложение налогом на имущество активов ПИФ

Управление недвижимостью через ЗПИФН Налогообложение при передаче объектов недвижимости в паевой инвестиционный фонд в период его формирования. Передача имущества в паевой инвестиционный фонд при его формировании является инвестиционным вложением по определению. Как для физических, так и для юридических лиц такая передача не несет никаких налоговых последствий. Что касается юридических лиц. Налоговые последствия в период формирования фонда ни у пайщиков, ни у управляющей компании не возникают. Кроме того, нужно обратить внимание на следующее положение. Если формируется закрытый фонд и в него вносятся не деньги, а иное имущество например, недвижимость , то, согласно законодательству, это имущество должно пройти оценку у независимого оценщика. Как правило, оценочная стоимость имущества существенно выше балансовой. Ответ на этот вопрос содержится в ст. В соответствии с этой статьей разница между стоимостью вносимого в качестве оплаты паев имущества и номинальной стоимостью приобретаемых паев не признается в налоговом учете прибылью налогоплательщика-пайщика.

Управление фондами недвижимости

Налог на имущество организаций Глава 14 Налог на имущество при доверительном управлении и паевых инвестиционных фондах Нередко при передаче имущества в доверительное управление, в том числе для включения в состав паевого инвестиционного фонда, у собственников этого имущества возникает вопрос о том, кто является плательщиком налога на имущество организаций. Ответ на этот вопрос можно узнать, прочитав данную главу.

Налог на имущество организаций далее - налог на имущество согласно п. Налогоплательщиками данного налога в соответствии с п.

Инвестиционные фонды (ИФ) это такие имущественно-материальные лицом юридическим, то фонд не должен выплачивать налог на прибыль.

Однако… Канадский политик Томас Уайт утверждал, что существует лишь один популярный налог — тот, что платят другие. Однако уплата безвозмездных платежей в пользу государства — единственный путь к спокойной жизни в цивилизованном обществе. С учетом политики деофшоризации и амнистии капиталов, у добросовестных налогоплательщиков встает вопрос о легальных способах оптимизации налоговой нагрузки в России.

Антиофшорное законодательство Историю деофшоризации российской экономики, как правило, считают с года, когда Владимир Путин заявил, что вывод финансовых ресурсов через подставные фирмы из отраслевого оборота недопустим. Напомним, этот законодательный акт вводит понятие контролируемой иностранной компании КИК. Под ней подразумевается организация или структура, которая сама не является налоговым резидентом РФ, но контролируется именно им.

Прошло полтора года с тех пор, как законопроект официально вступил в силу.

Налогоообложение ЗПИФ

Ответить на него мы постараемся в материале, предлагаемом Вашему вниманию. Для начала отметим, что общие нормы доверительного управления имуществом установлены главой 53"Доверительное управление имуществом" Гражданского кодекса Российской Федерации далее - ГК РФ. По договору доверительного управления имуществом одна сторона учредитель управления передает другой стороне доверительному управляющему на определенный срок имущество в доверительное управление, а другая сторона обязуется осуществлять управление этим имуществом в интересах учредителя управления или указанного им лица выгодоприобретателя.

Передача имущества по договору доверительного управления не влечет перехода права собственности на него к доверительному управляющему. Иначе говоря, имущество, переданное в доверительное управление, продолжает оставаться собственностью учредителя управления пункт 1 статьи ГК РФ.

С аря недвижимое имущество, земля, внесенные в закрытый паевой инвестиционный фонд недвижимости (ЗПИФН).

Профессиональный взгляд ЗПИФ для структурирования активов и налогового планирования Закрытые паевые инвестиционные фонды все чаще выступают не просто как инструмент коллективных инвестиций, но как удобный и эффективный формат владения активами — будь то бизнес, объекты недвижимости или иное имущество. Как это работает, рассмотрим на практических примерах.

Александр Пергушев Закрытые паевые инвестиционные фонды обладают целым рядом преимуществ, позволяющих сделать владение активами более выгодным, удобным и конфиденциальным. Такие фонды дают возможность сохранять контроль над активами и участвовать в принятии ключевых решений через инвестиционный комитет или общее собрание владельцев паев. Дополнительной защитой для собственников является наличие работоспособных механизмов защиты их прав, а именно контроль со стороны специализированного депозитария и Центрального банка РФ, обособление имущества фонда от имущества управляющей компании, использование института номинальных держателей паев.

К этому добавляется еще возможность консолидировать активы напри- мер, разрозненные объекты недвижимости , повысить прозрачность процессов управления имущественными объектами и эффективность за счет специализированной управляющей компании, привлекать дополнительное финансирование например, брать кредиты под залог паев и даже сохранять конфиденциальность в отношении владельцев активов, что для многих имеет важное значение.

Рассмотрим, как работает налоговое законодательство применительно к ЗПИФам на разных этапах работы фонда. Получение прибыли Поскольку ЗПИФ не является юридическим лицом, возникает еще одно существенное налоговое преимущество — прибыль, генерируемая активами фонда, не облагается налогом до момента ее выплаты пайщикам. Рассмотрим, какие налоговые последствия ждут каждого из перечисленных ниже лиц и компаний: Земельный участок под зданием в договоре не указан.

Сравнительный анализ данных по налоговым обязательствам см. Пайщик обязан будет заплатить налог только в случае получения дохода по паю или его продажи погашения. Необходимо обратить внимание, что при владении активами физлицом или ИП обозначенные в таблице налоговые последствия являются финальными, в то время как остальные варианты предполагают дополнительное налогообложение при выплате дохода конечному бене- фициару участнику, акционеру, пайщику.

Риски и ограничения Нельзя забывать о существующих налоговых рисках и ограничениях.

Управление метрами. Стоит ли инвестировать в фонды недвижимости

Все эти изменения и дополнения в соответствии со ст. Формулировка этого предложения изменена: Следует отметить, что ст. Заметим, что большинство управляющих компаний паевых инвестиционных фондов образовано кредитными организациями. Но эта стоимость не будет называться среднегодовой. Этот пункт дополнен отдельным определением среднегодовой стоимости имущества:

Налоговым периодом для налога на доходы физических лиц является календарный год. налогоплательщиком при внесении имущества ( имущественных прав) в состав паевого инвестиционного фонда, расходами на.

При продаже инвестиционного пая При получении дивидендов на инвестиционные паи В случае прироста имущества фонда за счет перечисления процентов по ценным бумагам, составляющим фонд При получении фондом доходов от реализации недвижимости Код вопроса: Не может в любом случае Может, если агентом является банк, принимающий денежные средства вместе с поручением об их перечислении на счет ПИФа Может любой агент, если денежные средства передаются вместе с поручением об их перечислении на счет ПИФа Может в любом случае Код вопроса: Агентами ПИФа могут выступать только юридические лица В качестве агента может выступать организация, ведущая реестр владельцев паев ПИФа, имеющая лицензию на осуществление деятельности регистратора Агенты ПИФа вправе принимать наличные денежные средства в оплату паев при соблюдении определенных условий Нарушение агентами требований, установленных к их деятельности, может привести к аннулированию лицензии управляющей компании ПИФа Код вопроса: На момент подачи документов на регистрацию проспекта эмиссии; На момент перерегистрации учредительных документов; На момент создания учреждения акционерного общества; На момент подачи документов на регистрацию проспекта эмиссии и момент перерегистрации учредительных документов Код вопроса: Подлежит ли обложению налогом на добавленную стоимость полученный доход?

Выручка от реализации ценных бумаг; Доход от реализации ценных бумаг; Номинальная сумма выпуска ценных бумаг; Выручка и доход от реализации ценных бумаг; Код вопроса: Выручка от размещения собственных акций Выручка от размещения собственных облигаций по номиналу Доход от размещения собственных облигаций по цене выше номинала Эмиссионный доход от размещения собственных акций Код вопроса: В соответствии с действующим законодательством инвестиционные паи не являются ценными бумагами Инвестиционные паи ПИФа не имеют номинальной стоимости При выпуске инвестиционных паев ПИФа проспект эмиссии не регистрируется Код вопроса: Федеральные, региональные и местные налоги Государственные, корпоративные налоги и налоги с физических лиц Основные и дополнительные налоги Код вопроса: превышение рыночной стоимости ценных бумаг над суммой фактических расходов налогоплательщика на приобретение ценных бумаг превышение цены покупки ценных бумаг над ценой их продажи превышение цены продажи ценных бумаг над ценой их покупки превышение цены продажи ценных бумаг с учетом затрат на продажу над ценой их покупки Код вопроса: Кто и в какой сумме перечислит в бюджет налог на прибыль?

Закрытые ПИФы

В соответствии со ст. ФЗ" Об инвестиционных фондах" паевой инвестиционный фонд - это обособленный имущественный комплекс, состоящий из имущества, переданного в доверительное управление управляющей компании учредителем учредителями доверительного управления, и из имущества, полученного в процессе такого управления, доля в праве собственности на которое удостоверяется ценной бумагой, выдаваемой управляющей компанией. Имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, является общим имуществом владельцев инвестиционных паев и принадлежит им на праве общей долевой собственности.

Налог на имущество в ЗПИФах был введен в январе текущего года. Поправки паевый инвестиционный фонд, налогом на имущество.

Как обосновать списание долга в более позднем периоде Компании, основным видом деятельности которых является получение дохода от сделок с имуществом, зачастую испытывают серьезную налоговую нагрузку. Вместе с тем существует законный способ снижения данной нагрузки, при котором выручка от аренды будет облагаться только НДС, формирование налоговой базы по налогу на прибыль будет отложено, а налог на имущество и вовсе уплачиваться не будет.

Это закрытые паевые инвестиционные фонды недвижимости. В его состав входит как имущество, переданное в доверительное управление управляющей компании учредителем учредителями с условием объединения этого имущества с имуществом иных учредителей, так и имущество, полученное в процессе такого управления. Доля в праве собственности на имущество ПИФа удостоверяется ценной бумагой паем , выдаваемой управляющей компанией ст.

Их основное отличие от иных интервальных, открытых паевых инвестиционных фондов в том, что в доверительное управление ЗПИФа помимо денежных средств и ценных бумаг может передаваться также иное имущество, предусмотренное инвестиционной декларацией. В состав активов закрытых ПИФов, относящихся к категории фондов недвижимости, могут входить, например, недвижимое имущество, права на недвижимое имущество, строящиеся и реконструируемые объекты недвижимого имущества, проектно-сметная документация ст.

Также существенными отличиями закрытых паевых фондов являются: ЗПИФ нельзя учреждать на срок менее одного года ст. Помимо ценных бумаг разрешены инвестиции и в другое имущество, например в недвижимость ст. Благодаря этим особенностям закрытые паевые инвестиционные фонды недвижимости ЗПИФН являются удобным инструментом налогового планирования.

Выпуск от 18 марта 2011 года

На основании пункта 2 статьи 21 и пункта 1 статьи Управляющая компания является профессиональным участником рынка ценных бумаг и оказывает услуги по доверительному управлению ценными бумагами и управлению имуществом, составляющим паевой инвестиционный фонд. В связи с вступлением в силу с УК, действуя в качестве доверительного управляющего, приобретает в состав закрытого паевого инвестиционного фонда квартиры в многоквартирных домах.

При этом в оплату инвестиционных паев закрытого паевого инвестиционного фонда при его формировании, а также при выдаче дополнительных инвестиционных паев денежных средств могут быть переданы только денежные средства, предусмотренные его инвестиционной декларацией. В соответствии с п.

РФ от уста г. N /70 Об исчислении и уплате налога на имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд организации.

Типовой договор об оценке имущества , составляющего паевой инвестиционный фонд утв. Согласно этой программе к коллективным инвесторам относятся паевые инвестиционные фонды ПИФы , кредитные союзы , акционерные инвестиционные фонды , негосударственные пенсионные фонды. От развития системы коллективных инвесторов в России выигрывают и государство, и граждане.

Аккумулируя временно свободные денежные средства населения, а также институциональных инвесторов , инвестиционные фонды способствуют усилению инвестиционного спроса , стимулируют ускоренное обращение ценных бумаг и, в конечном счете, обеспечивают приток инвестиционных ресурсов в производство. Диверсификация позволяет уменьшить риск, почти неизбежный при покупке акций одной или нескольких компаний. Необходимо отметить, что на протяжении последних лет наблюдается особо быстрый рост инвестиционных фондов, специализирующихся на капиталовложениях в ценные бумаги одной отрасли например, энергетические, технологические, телекоммуникационные и другие.

Риск при этом естественно, не диверсифицируется. Инвестиционные фонды могут иметь различные альтернативы вложений. Сбалансированные фонды владеют некоторым количеством акций и некоторым количеством облигаций. Часто инвестиционные фонды разделяют вложения с точки зрения рыночной капитализации акций фонды большой капитализации, средней капитализации и малой капитализации.

ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Газпромбанк - Облигации плюс»

Статьей 15 Федерального закона от Имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, учитывается управляющей компанией на отдельном балансе, и по нему ведется самостоятельный учет. Таким образом, управляющая компания паевого инвестиционного фонда далее — УК ПИФ учитывает имущество паевого инвестиционного фонда обособленно от собственного имущества на отдельном балансе. Согласно пункту 1 статьи НК РФ при определении налоговой базы имущество, признаваемое объектом налогообложения, учитывается по его остаточной стоимости, сформированной в соответствии с установленным порядком ведения бухгалтерского учета, утвержденным в учетной политике организации.

Бухгалтерский учет доверительным управляющим операций, связанных с осуществление договора доверительного управления имуществом, осуществляется в соответствии с разделом Указаний по отражению в бухгалтерском учете организаций операций, связанных с осуществлением договора доверительного управления имуществом, утвержденных Приказом Минфина РФ от Амортизация переданного в доверительное управление имущества продолжает начисляться способом и в пределах срока полезного использования, которые были приняты учредителем управления.

Например, налог на прибыль такие организации уплачивают только в момент А прекращение деятельности паевого инвестиционного фонда этого.

Согласно пункту 1 статьи НК РФ, плательщиками налога на имущество признаются организации, то есть юридические лица. А паевой инвестиционный фонд не является юридическим лицом п. Следовательно, он не должен платить налог на имущество. Кроме того, с года изменена статья НК РФ и там сказано, что у учредителя доверительного управления не облагается налогом имущество, переданное в ПИФ. Об отсутствии налога сообщает и Минфин России письмо от Неудобством создания паевого инвестиционного фонда является невозможность в любой момент вывести из него имущество или деньги.

Так, учредители не вправе требовать от управляющей компании прекращения договора, то есть погашения паев до истечения срока действия договора п. И единственная возможность для пайщика получить свои деньги до окончания срока действия договора — реализация паев на вторичном рынке. Раздел имущества, составляющего паевой инвестиционный фонд, и выдел из него доли в натуре не допускаются, не получится просто вернуть себе имущество, внесенное в фонд при его учреждении.

При прекращении срока действия договора доверительного управления пай дает лишь право на получение денежной компенсации. Однако, если ЗПИФН создан для внутренних целей, и в него входят только компании холдинга, можно реинвестировать прибыль, полученную от управления имуществом.

Финансовые инструменты. Накопительное страхование жизни и Паевые инвестиционные фонды